6月底出现的银行流动性紧张风波已过去了2个月。随着部分短期理财产品陆续到期，银行正渐次兑付到期理财产品收益。记者查阅近期多家银行公开披露的产品到期公告，发现绝大部分都实现了此前的预期收益。不过，在兑付信息披露中，钱荒时期疯狂冲量发行的银行理财产品，个别手续费率暗中高企现象逐渐浮出水面。
理财管理费占收益近6成？
银行称“不用客户出”
8月进入尾声，银行加快了理财产品的发行节奏。同时，一批到期兑付的产品信息也渐次公布。以广发银行为例，最近一周有6款理财产品兑付。值得关注的是，该行“盆满钵盈”人民币理财计划兑付信息称，个人普通版60天期限理财产品年化收益率为5.7%，每万元收益93.7元，而银行从中收取的每万元管理费为52.49元。
换言之，投资者5万元本金购买的该款产品，2个月后到期，累计可获收益468.5元，而银行从中收取的管理费则高达262.45元。如加上每万元1.64元的销售费，算起来，银行从中收取的费用，占投资者到手收益的57.77%。
缘何管理费会如此之高？记者昨日以准客户身份咨询广发银行有关人士被告知，“产品是总行研发设计的，每万元52.49元的管理费，由金融市场部收取，不用客户出，也与客户没关系，投资者只要拿到了约定收益就行了。”
理财费用有玄机
超额收益常“被薅羊毛”
当前，银行理财产品销售普遍对投资者收取托管费和管理费，到期超出预期收益部分将被银行以“超额管理费”为名悉数收入囊中。通常，银行收取管理费占投资者收益多少呢？据了解，普遍为10%左右。记者随机查阅其他银行新发理财产品的说明书发现，一款工行在发的110天期限的产品，预期年化收益率为4.25%，托管费为0.02%，销售手续费为0.4%。如果忽略超额管理费，则费用占收益比重约为9.88%。中信一款8月22日已兑付的181天期限产品，年化收益率5.0%，销售服务费为0.50%/年，托管费为0.05%/年，费用占收益比重为11%。
对于部分还收取交易费的银行而言，费用累计占比可能更高一些。以将网点已开到湘潭的上海农商行为例，该行8月27日公告了一期“鑫意”理财福通2013221期人民币理财产品(产品代码：A133221)的兑付公告称，“在约定资产配置范围内进行产品投资运作，现产品到期顺利处置金融资产，本产品托管费0.05%，交易费0.01%，银行管理费0.66%，产品实际年化收益率为4.70%。”而翻阅该产品发行时的说明书，该款理财产品起购金额为5万元，期限为152天。这意味着，每5万元理财资金，都将被银行收取149.92元管理费，期间投资者到手收益为978.6元。
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上半年银行理财资金余额逾9万亿元
据中新网报道 截至2013年6月末，银行理财资金余额达到9.08万亿元，银行理财已成为中国财富管理市场上仅次于信托业的第二大资产管理行业。普益财富16日发布报告称，伴随着中国国民理财意识的持续高涨，受益于国内投资者对固定收益类投资产品的偏好，近年来银行理财市场维持着高速增长的态势。2013年的银行理财产品年度同比增幅预计维持在30%左右。
2013年1-6月，商业银行共发行21481款银行理财产品，新发产品规模达到24.70万亿元。从产品销售渠道来看，一般个人理财产品余额占整体余额的62%，机构客户和私人银行客户专属产品分别占32%和6%。相较2012年底7.1万亿元的理财资金余额，今年上半年银行理财资金余额增长1.98万亿元，接近2012年全年的增长额(2012年全年理财资金余额增长2.51万亿元)。平均每个季度约1万亿元的增长速度，表明银行理财市场仍在加速发展之中。
记者观察
超额理财收益是“不能说的秘密”
李素平
理财产品“亏了本投资者自担，多赚了归银行”。一直以来，银行把理财产品的超额收益以“浮动管理费”的名义据为己有，这一事实备受诟病。但因为被条款的超额管理费掩盖，且并未曾披露过真实的超额管理费规模，因此鲜有人较真，成了“不能说的秘密”。被穿上“隐身衣”的理财超额收益，说是银行霸王条款也好，说投资者不懂投资专业知识来捍卫自身权益也罢，归根结底还是银行的信息披露做得不够透明。而不少投资者在购买银行理财产品时，只注意到了产品预期收益率，对费率则普遍不太敏感，也间接助长了银行行此道的勇气。
论常理，理财产品非存款，如同股市有风险，属常识。但对投资人而言，理财产品要保证收益，这种期待令银行和投资者成了借贷关系，而非受托关系。在当前银行信誉背书背景下，扭曲了“卖者有责，买者自负”的原则。有星城银行业人士曾断言，未来银行理财将尝试基金式的净值管理，银行将只收管理费，不会参与到产品的超额收益分成，也不需要承担投资风险。但“未来”有多久，除了等，只有等。金融脱媒愈演愈烈，银行要减少对息差收入的依赖，通过中间业务收入维持盈利空间，在居民依赖理财产品跑赢CPI的当下，超额理财收益还是块谁也不愿松口的唐僧肉。要扳回这一局面，除了呼吁银行信息披露更透明外，可能也需普通投资者真正具备金融消费者权益保护的群体意识。
一、管理费照旧，伤不起啊!
不管做啥投资，手续费、管理费都少不了，毕竟理财专家们为盈利付出了巨大的脑力。 但是市场总有起伏，投资总有缩水的时候，但管理费还打着灯笼找舅舅—照旧收，真是伤不起啊！ 有木有按照绝对收益提成，亏损不收管理费的理财产品？
其实，这个可以有！最近听一发小侃理财，听说券商集合理财产品不但亏损不收管理费，甚至收益指标达不到合同规定的底线，也不收管理人业绩报酬。说白了，就是不挣钱不收管理费。举个例子说，申银万国宝鼎1期，除了支付银行托管费和首次购买时的参与费0.5%(类比于基金申购费、认购费)外,全程不收取任何管理费。而当计划单位年收益率大于10%时，也就是说有收入了，申银万国作为管理人才提取超出10%部分的20%作为业绩报酬，有肉大家一起吃。
天下哪有这么好的事情，肯定风险也大吧！其实，券商集合资产管理也有潜规则，也就是除了管理费灵活收取之外，券商集合资产管理计划一般在合同中规定收益分配比例和亏损承担责任。现在大多数范例是券商以自有资产购买一定比例本公司开发的集合产品，一般为5%左右。这样券商本身也是投资者，亏损时券商与普通投资者一起全部承担，可谓是同进同出啊。有些集合资产管理计划还可在有关协议中约定，当投资出现亏损时，证券公司投入的资金将优先用来弥补该公司其他购买人的损失。这样的潜规则，算是投资者的一颗定心丸了。
那么，在100多家券商中，如何挑选集合理财产品？专家的建议是选择那些资本雄厚、管理经验丰富、投研实力强大的大牌券商，并综合考虑长期业绩以衡量管理人的投资能力。
事实上，翻翻“老黄历”，可以发现申银万国证券的资历和成绩都不错。是中国证监会第一批认可的、具有《受托投资管理业务资格》的综合类券商, 目前一直是给企业年金、各大企业和基金会等提供了长期的、专业的资产管理服务。而在国金证券统计中，我们可以看到，运作满两年期产品的9家管理人，申银万国获评5星管理人评价，而从最近一年来看，扣除浮动业绩后，申银万国宝鼎一期实际收益率超过了18%，而同期沪深300下跌3.66%，有比较才能出成绩！
不收管理费投资者欢迎，但是长期业绩也要靠谱！否则不收管理费，却亏了大钱岂不是捡了芝麻丢了西瓜！大伙说是不是啊~~
二、香港哪个银行最容易开？管理费是多少？
香港各大银行目前是渣打最容易开的。
有熟人是香港渣打银行开户经理，开的是VIP卡（优先理财账户）
证件：
1 通行证/护照
2 身份证照
3 过关小票/飞香港的机票
首半年免管理费，半年之后账户余额超过100万也免管理费，如半年后仍想使用100万存款要求的优先理财帐户，但存款不足100万，每个季度收600港元，或者申请降级为普通账户，普通账户存款港元1万即可免所有管理费，低于1万：每个季度收120港元。
如果半年后存款不足100万港币，想要降级却忘记降级为普通账户，银行扣了季度费，可以有一次的豁免权利，银行退返季度费。
开户的时候不用存款，也不用买理财，相当于一毛钱不用花就能开户下来。
我们的服务：
1 预约好接待经理，直接找经理开户，不用去排号看前台工作人员脸色。
2 保证你能100%开户下来，省的自己去瞎闯一通也开不到户浪费时间和金钱。
三、昆明公墓天碧陵园公墓陵园免20年管理费
昆明官渡区天碧陵园公墓殡葬服务骨灰盒出售
本公司全面代理销售昆明公墓。梦回云南长松园、天碧陵园、金陵公墓、观音山公墓、金宝山艺术园林、龙凤公墓、晋龙如意园。大家可以实地考察一下。提前预约、还可以安排工作人员接待、免费接送参观！联系人：许先生，15911638808。本公司另出售骨灰盒等殡葬用品，可以来公司挑选，质量绝对好，批发价出售。
优惠政策：免除20年的墓园管理费
服务承诺：
免费接客户到墓区选购墓地；
免费本市区内接运灵柩；
免费提供安全骨灰寄存；
免费制作瓷像一张；
免费安混礼炮；
免费提供黑伞和水桶。
服务内容：
短期免费寄存骨灰；
登记预定或交信誉保证金；
办理购墓结算手续；
撰写碑文、订制瓷像、安葬亡灵；
粘街狮子、花瓶、香炉；
全天清扫墓区以及卫生保洁；
上门服务、社区宣传、墓地修缮。
服务项目：
接运亡灵、骨灰；
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24小时治安巡逻。
天碧陵园是经省、市、区三级人民政府批准建设的国有企业单位，由官渡区民政局行业指导，受理国内公民及海外侨胞的骨灰、骨殖安葬等业务，天碧陵园位于昆明市东郊普照村象鼻山，距市区仅8公里，交通便利，占地380亩，方位坐东朝西，风水极佳，从陵园俯瞰，城区美景尽收眼底，滇池睡美人依稀可见，陵园内鸟语花香，碧树成荫，翠绿色的草坪，松柏与典雅别致的仿古建筑融为一体，掩衬墓群，安静优美，可谓是逝者的乐土，丧属寄托哀思之理想境地。
人生若要处变不惊，应该要有生命基金，全球平均物价波动指数6%，中国近十年的CPI指数每年都在105%左右，现有通货膨胀已经超过定存利率的收入（CPI为5%，存款利率为2.25%）。所以，朋友们，从理财角度，投资公墓是保值、增值、超值的，不动产是唯一可以抵抗通货膨胀的。
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